开源证券：赐与诺泰生物买入评级
发布日期：2024-11-02 22:10 点击次数：92
开源证券股份有限公司余汝意,汪晋近期对诺泰生物进行征询并发布了征询求教《公司信息更新求教：前三季度功绩守护高增长，多肽API业务握续发力》，本求教对诺泰生物给出买入评级，刻下股价为55.71元。
诺泰生物(688076) 2024前三季度功绩握续高增长，自选家具业务快速放量开放成漫空间2024Q1-3公司收尾营收12.52亿元（同比+76.51%，以下均为同比口径）；归母净利润3.50亿元（+281.90%）；扣非归母净利润3.55亿元（+301.43%）。毛利率69.32%（+8.63pct）；净利率28.01%（+15.28pct）。单看Q3，公司收尾营收4.21亿元（+36.31%）；归母净利润1.23亿元（+146.86%）；扣非归母净利润1.25亿元（+176.27%）。毛利率73.27%（+8.55pct）；净利率28.27%（+11.91pct）。按子业务拆分，2024H1自选家具业求收尾营收5.45亿元（+119.76%），其华夏料药业求收尾营收3.77亿元，制剂业求收尾营收1.68亿元；CDMO业求收尾营收2.86亿元（+88.16%）。鉴于前三季度公司功绩恬逸增长、盈利才智握续擢升，咱们上调公司2024-2026年盈利预测，展望2024-2026年公司的归母净利润为4.61/5.83/7.25亿元（原展望3.98/5.25/7.24亿元），EPS为2.10/2.65/3.30元，刻下股价对应PE为28.9/22.9/18.4倍，守护“买入”评级。 积极开辟世界商场，在多地签署要害计谋相助合同 公司积极开辟世界商场，2024H1已在欧洲、北好意思、南好意思、印度等国度与地区签署包括利拉鲁肽、司好意思格鲁肽与替尔泊肽在内的多个GLP-1原料药相助合同，为改日快速成长提供保险。同期，公司在北好意思商场新拓展了首个动物变嫌药多肽CDMO神色，在印度商场刚烈并推动多个寡核苷酸CDMO做事，为世界客户提供高品性多肽及寡核苷酸原料药家具及外包做事。 握续推动新产能配置，十吨级多肽产能展望提前落地 公司握续推动多肽产能配置，现在多肽原料药产能已达吨级限制。新建601多肽车间提前完成封顶，展望2024年底完成装配调试；新建602多肽车间展望2025年上半年完成配置、装配及调试，届时多肽产能共计将达10吨/年限制。口服固体制剂车间硬胶囊剂分娩线于7月通过药品GMP合适性查验，磷酸奥司他韦胶囊等制剂品种年产能达45亿粒。富足的产能保险公司各业务改日的高成长。 风险请示：医药监管政策变动、汇率波动、公司中枢成员流失等。
证券之星数据中心字据近三年发布的研报数据盘算推算，广发证券罗佳荣征询员团队对该股征询较为潜入，近三年预测准确度均值为79.05%，其预测2024年度包摄净利润为盈利3.81亿，字据现价换算的预测PE为31.12。
最新盈利预测明细如下：
该股最近90天内共有16家机构给出评级，买入评级13家，增握评级3家；已往90天内机构筹办均价为80.4。
以上实质为证券之星据公开信息整理，由智能算法生成，不组成投资提议。